Girişim sermayesi yatırım fonlarının öne çıkan özellikleri şu şekilde sıralanabilir: 

• Süre odaklı yatırım modeli
• Aktif yönetim ve operasyonel destek
• Düşük likidite yapısı
• Halka açık olmayan şirketlere yatırım fırsatı

Girişim sermayesi yatırım fonları, geleneksel yatırım araçlarından farklı bir risk-getiri dengesi sunar. Bu fonların temel avantajları şunlardır:

• Yüksek kazanç potansiyeli
• Profesyonel yönetim ve uzman desteği
• Piyasa hareketlerinden görece bağımsız yapı
• Yenilikçi ve hızlı büyüyen alanlara yatırım şansı

Girişim sermayesi yatırım fonlarına yatırım yapmak, yasal düzenlemeler ve fonların içerdiği yüksek risk seviyesi nedeniyle belirli yatırımcı gruplarıyla sınırlandırılmıştır. Bu fonlara genellikle mevzuatta “nitelikli yatırımcı” olarak tanımlanan, belirli bir finansal varlık büyüklüğüne ya da gelir düzeyine sahip yatırımcılar katılabilir. Bu sınırlamanın amacı, yüksek risk içeren yatırımların finansal bilgi ve deneyime sahip kişiler tarafından tercih edilmesini sağlamaktır.

GSYF’ye yatırım yapmak isteyen nitelikli yatırımcılar, portföy yönetim şirketleri veya aracı kurumlar üzerinden fonun izahname ve ihraç belgelerini inceleyerek süreci başlatır. Başvuru aşamasında genellikle minimum yatırım tutarı gibi alt sınırlar bulunur. Fon yöneticisiyle gerekli sözleşmeler imzalandıktan sonra yatırım tutarı fona aktarılır ve yatırımcı payları ilgili hesaba tanımlanır.

Girişim sermayesi yatırım fonlarında çıkış işlemleri, fonun belirlediği takvim ve likidite planına göre gerçekleştirilir. Yatırımcılar bu fonlarda istedikleri anda satış talimatı veremez. Çıkış genellikle fon süresinin sona ermesi veya portföydeki şirketlerin satışı gibi değer yaratan işlemler sonrasında mümkün olur. Ayrıca ikincil piyasası bulunan fon paylarının başka bir nitelikli yatırımcıya devri de yapılabilir. Bu devir işlemi, portföy yönetim şirketinin onayıyla resmileşir.

Girişim sermayesi yatırım fonlarında öne çıkan temel risklerden biri likidite riskidir. Fon payları kısa vadede nakde çevrilemediği için yatırımcı sermayesini uzun süre fonda tutmak zorunda kalabilir; bazı fonlarda bu süre 10 yıla kadar uzayabilir. Ayrıca portföyde yer alan şirketlerin büyüme aşamasında olması; finansman, yönetim ya da rekabet koşulları nedeniyle hedeflenen performansa ulaşamama riskini beraberinde getirir. Özellikle ekonomik durgunluk dönemlerinde çıkış imkânlarının azalması, yatırım süresini uzatabilir ve elde edilecek getiriyi sınırlandırabilir.